在台湾跟内地有些交易制度上的不同，所以风险控管着眼点也有一些不一样。台湾跟内地主要有三个地方不一样：第一，交割制度。台湾是买完股票第三天交钱。第三，经纪人制度。第三，融资融券部分。因为这三个制度的不同，所以我们在风险控制着眼点跟内地有不同的地方。

　　虽然有不同，但是最重要的还是一个要点，就是人。我们所有风险的来源都是人，风险控管最重要的着眼点就是人这个部分。首先风险控管的重要性不用讲了。第一，确保公司永续经营。第二，确保公司的利润。公司赚了多少，虽然是一个要点，但是不赔出去才是最重要的。风险控制部分来自三部分：第一，由制度上来控制。第二，管理者执行控制。第三，独立的稽核单位做一个独立的客观性访查。基本方针有三个部分：第一，前后台分流，这是一个最基本的要素。如果说完全由前台主导的话，风险非常大。完全由后台主导的话，业务都不要做了。所有要前台做前台业务，后台做后台的业务，这是一个主要方式。前后台分离制度下，不管我们分公司开在哪里，只要前后台分离，就能确保公司正常经营。第二，落实分层负责。第三，按表作业，减少人为因素。台湾融资融券制度上要求，客户自备款不足两成的话，券商要把客户股票砍出去。这个完全没有讨论空间，一定要照着制度来执行。

　　第二，客户。首先开户的风险。最重要是客户本人来开的户，而不是利用其他的来作为一个客户。比如一个公司来开户的话，如果公司还没有成立，当然不能让他开户。执行者当然是开户的作业人员，经理要确认是本人来开户的复核。开户是所有交易的开始，当然风险控管要从这个作为一个起源作为控制。如果程序没有完备的话，是不能让它执行。第二，征信管理。要证明客户有没有能力买股票。在台湾是买完第三天才交钱，我们必须要证明客户有这个能力交钱。另外是融资融券部分，客户也要有这个能力，我们才敢借他这个钱。客户有多少财力，他可以提出来做证明，我们依照他的财力可以做大的交易。如果财力不足的话，他是不是可以提出相对的财力证明，比如房地产等等。在征信部分要审查的部分非常多，最重要的做成这样一个表，让每一个征信人员依照这个表一条一条解释，让每个人都要依照这样的表做一个控制，这是最简单，最有效方式。第三，受托买卖交易额度管理。台湾交易制度是75%通过经纪人做交易，所以客户买卖的时候，额度上也要知道这个客户可以买多少股票。当然很重要一点这个部分不管是买或者是卖的部分，最基本的是客户电脑的管理。客户可以买500万股票，我在电脑上就做500万股票的管理。除了电脑管理之外，还有很多其他状况，这个也需要落实到交易经纪人作为控制，比如委托人连续买某一种股票超过多少金额，同一个营业日买一个股票超过多少，这个都必须要进行控管。股票集中的话，还是有非常大的集中风险。三个营业日如果有超过限制的话，经理人要授权，再经过一定比例，要老总授权。这样的风险就是为了降低买了股票交不出钱来，或者他买的股票太过集中，这个股票出了问题，他所担负的风险就非常的大。这些买卖或者控制都是用表格或者电脑来做登记。第三，错帐及违约管理。所谓错帐，因为经纪人交割的时候，有时候客户下单的时候会下错，所以在交易错误方面，每种交易不同错误有不同的管理机制。经理人会直接做一个控制管理。这里面不能有人为因素干扰，比如这个经纪人买错股票了，在我们公司规定上要三分钟内做反向交易。为什么三分钟内做反向交易，这就是把人为因素降到最低。当然损失的部分就有分摊，公司帮忙分摊，这些都有一些分层负责的表。再有违约的部分，违约的来源就是客户买了股票，不进行交割，可能就是因为股票下跌。这跟错帐有一个相同方式，一定要在第二个交易日一开盘把股票做反向交易，这也是一个重要要点，当然违约金额就是后面的处理部分。还有其他作业风险，这些作业风险够就是人的部分，这些状况都是不允许发生。经理人都必须定时检查，一个人有没有替股票管理股票、盗用客户帐户，这些都不被允许。在主管机关方面，交易异常的话，主管机关会提出要求解释。以目前来讲，这方面我们是不会有任何融通余地，一定要客户把钱或者股票交过来，我们才会做交易。